Приветствую вас, глубокоуважаемые дамы- и господа-инвесторы! Ну как спалось? Финансовые кошмары не мучили? Ну да это ничего если во сне, хуже когда наяву. Если что – обращайтесь к финансовому доктору, поможем чем можем. По секрету, недавно появилось очень хорошее средство от финансовой мигрени и бессоницы. Лечит быстро, но радикально. Называется “Маркет Рекавери” (Market Recovery). Выпускается одновременно в Северной Америке, Европе и Японии. Продаётся большинством крупных финансовых аптек. Строго по рецепту финансового врача! Записывайтесь на приём пока не поздно. Мы работаем для того, что бы вы были богатыми и здоровыми.

Выгоды использования холдинговой корпорации.

Это стратегия для тех, кто богат как деньгами, так и годами, то есть для тех, кто благополучнно дожив до официального пенсионного возраста, сохранил открытые инвестиции превышающие $300,000. Вот, как минимум, четыре финансовых выгоды от использования для инвестиций специально учреждённой холдинговой корпорации:

· Получение большего пособия по старости

· Сокращение налогов на наследство

· Экономия на расходах по подтверждению завещания (Probation Fees)

· Получение дополнительных доходов.

Вот что сделала Надя, тёща Майкла, по совету своего любимого зятя.

Надя очень хорошо выглядит в свои 68 лет возможно потому, что не имеет никаких проблем с деньгами: кроме существенных накоплений в регистрированном пенсионном инвестиционном фонде (RRIF), она имеет $400,000 открытых инвестиций, которые приносят ей хорошие доходы.

Только одно обстоятельство до недавнего времени нарушало пенсионную гармонию Надиной жизни: вследствие высоких доходов, правительство сократило её законное пособие по старости (Old Age Security Benefits). По совету Майкла, Надя открыла новую холдинговую компанию и дала ей в долг под минимальный процент свои $400,000. Теперь основная часть доходов от инвестиций являются доходами холдинговой компании, Надя же декларирует только получаемый от выданного холдингу займа интерес. В результате её государственное пособие по старости значительно увеличилось. Кроме того, компания собирается ежегодно декларировать, но не выплачивать Наде, дивиденды в размере равном доходам компании после налогообложения. Когда же Наде будут нужны деньги, она сможет либо получать часть доходов компании как свободный для неё от налогообложения возврат заёмного капитала, либо начислять себе зарплату директора, что позволит в дальнейшем сделать дополнительные свободные от налогов вложения в её Регистрированный Сберегательный Ренсионный План (RRSP).

Когда же случится неизбежное, и любимая тёща уйдёт в мир иной, неполученные ею дивиденды могут быть декларированы как “Rights of Things Return”, что позволит сэкономить на налогах. Акции же принадлежащей ей компании скорее всего смогут перейти наследникам по отдельному завещанию без процедуры подтверждения (probate).

Однако, счастье никогда не бывает полным и эта стратегия не лишена недостатков:

· Регистрированные инвестиции, такие как RRSP и RRIF не могут быть помещены под крышу инвестиционного холдинга

· Компания сама по себе будет платить порядка 50% налогов на инвестиционные доходы

· Учреждение и ежегодное бухгалтерское обслуживание корпорации стоит денег.

Таким образом не спешите открывать инвестиционный холдинг предварительно не посоветовавшись со специалистом.

Покупка акций канадских частных корпораций.

Канадские частные корпорации (Canadian-Controlled Private Corporations) не торгуют своими акциями на крупных биржах. Однако владение акциями этих малого и среднего размера компаний, которые составляют большинство в Канаде, даёт акционеру целый ряд налоговых преимуществ. Вот некоторые из них:

· Увеличение налоговых освобождений на прирост капитала.

· Откладывание налоговых платежей на прирост капитала путём его реинвестирования.

· Списание с налогов части инвестиционных потерь (Allowable Business Investment Loss), если они возникают.

Хотите законно оставить себе $167,000 налоговых платежей? Берите пример с Майкла.

Майкл в течение нескольких (более двух) лет владеет значительными пакетами акций нескольких быстро растущих корпораций малого бизнеса (Qualified Small Business Corporation). Теперь Майкл может исключить из налогооблагаемых доходов до $500,000 прироста по своим акциям, что при его предельной ставке налогообложения около 50% составит порядка $167,000 чистой экономии.

Что значит Qualified Small Business Corporation? Грубо говоря, это канадская частная корпорация (Canadian-Controlled Private Corporations), которая использует не менее 90% своих фондов для ведения активного бизнеса на территории Канады в течение срока вашего владения акциями, но не менее 2-х лет. Поверьте, полное определение намного сложней и требует трактовки специалиста в каждом конкретном случае. Но игра стоит свеч, как что не откладывайте своё решение на потом.

Существует так же реальная возможность полностью избежать налоговых платежей по акциям одной частной компаний путём реинвестирования полученного прироста капитала в акции другой квалифицированной частной компании. Однако надо соблюдать некоторые в общем-то не обременительные правила:

· Вы имеете право купить только новые акции непосредственно у казначея новой компании.

· Вы не можете использовать при покупке схему трастовой инвестиционной компании (см. выше)

· Вы не можете реинвестировать таким образом более $500,000.

То, что инвестировать в малый бизнес занятие довольно рискованное понимает даже правительство и поэтому, как бы бесплатно, частично защищает наши инвестиции от возможных убытков. Так, в случае убытков вы имеете право на списание 75% их величины с любых ваших доходов. Аналогичная ситуация возникает если вместо покупки акций вы дали в долг предприятию малого бизнеса и потеряли часть этих денег.

Когда вкладывать в инвестиционные фонды.

Представьте себе, что в конце года вы купили 1000 единиц (unit) некого инвестиционного фонда по цене $10 за единицу на общую сумму $10,000. Непосредственно после вашей покупки выбранный вами фонд выгодно продал часть своих активов и распределил полученные доходы между инвесторами, но не в виде денег, а, в соответствии с общепринятой практикой, в виде своих единиц. В результате количество единиц фонда в ваших руках увеличилось, но стоимость каждой единицы пропорционально снизилась и в результате ваши суммарные инвестиции сохранились на прежнем уровне в $10,000. Так что, как бы ничего и не было? К сожалению нет. Мы забыли о налоговых последствиях. Существует реальная опасность того, что инвестиционный фонд получил доходы и перераспределил их инвесторам в конце одного года, а изменил количество и стоимость своих единиц в начале следующего года. Например, если ваши инвестиции на бумаге выросли в конце года на $2,000, то вы обязаны заплатить до $700 налога на прирост капитала в этом году, а разбираться с этой нелепой ситуацией у вас будет возможность разве что в следующем году. Практически это означает что вы оказались в правильном месте, но в неправильное время и в результате платите налоги с доходов, которые принадлежат не вам, а другим и инвесторам, которые вложили деньги ранее вас.

Что бы не иметь подобных неприятностей при вложениях в инвестиционные фонды следует соблюдать следующие простые правила:

· Если вы ожидаете получение значительных налогооблагаемых доходов от инвестиционного фонда в который вы собираетесь сделать инвестиции в конце года (а стоит ли вкладывать в фонд, который не приносит значительных доходов!), попытайтесь временно поместить свои средства в особый валютный (Money Market) фонд, и перевести деньги в выбранный вами фонд уже в январе следующего года. Большинство крупных финансовых компаний может предоставить вам такую услугу бесплатно, если, конечно, вы попросите об этом.

· Ведите строгий учёт всех реинвестированных вами в инвестиционные фонды доходов. Прибавляйте реинвестированные суммы к вашим первичным вложениям. Это позволит сократить налогооблагаемую величину прироста вашего капитала и избежать его двойного налогообложения в будущем.

· Компенсируйте в целях сокращения налоговых платежей прирост капитала соответствующими убытками путём своевременной (до конца года) продажи убыточных инвестиций, которые уменьшились в цене со времени их покупки.

· Если ожидаете получение очень больших инвестиционных доходов и имеете возможность перевести эти высокодоходные вложения под крышу вашего Регистрированного Пенсионного Сберегательного Плана (RRSP), делайте это немедленно. В этом случае ваши инвестиционные доходы вне зависимости от их величины и природы будут полностью свободны от налогообложения.

В следующей статье мы продолжим знакомство с основами инвестиционного искусства в его налоговых приложениях. Хороших вам выходных и удачной новой недели.

Dr. Михаил Бормотов

Примечание редактора: Мы воздержимся от публичного комментирования данной статьи. Автором больше недосказанно, чем рассказано. По-хорошему эту статью надо было бы разбить на три и в каждой объяснить финансовые приемы популярно. Видимо, основная идея автора, чтобы по вопросам статьи обращались именно к нему. Предоставим ему такую возможность. Я могу подробно осветить все вопросы, затронутые в статье, моим клиентам при личной встрече.

Михаил Арбетов.

Tweet

Share to FB

0

In My World