Как и ожидалось, 13 сентября 2012г. Федеральный Резерв объявил новые меры по спасению и стимулированию экономики. Первая – ежемесячная покупка MBS (Mortgage Backed Securities) на сумму 40 млрд долл до тех пор, пока уровень безработицы не снизится хотя бы до 7%. Такая покупка среднесрочных облигаций означает дополнительное печатание денег. Вторая мера – Ценральный Банк США пообещал не менять ставку ссудного процента, по крайней мере, до середины 2015г.
Обе меры свидетельствуют о том, что дела в экономике обстоят неважно и Америка хочет перенести часть своего государственного долга на простых граждан и другие страны. Продолжается «война валют» — всемирная гонка среди стран: какая быстрее обесценит свою валюту. Та, чья валюта дешевле, будет иметь преимущество на международном рынке товаров и услуг. В такой ситуации важно вовремя обменивать бумажные (электронные) деньги на реальные ценности раньше, чем эти деньги обесценятся. (Мечта отца Фёдора из «12ти стульев» о собственном свечном заводике явно не лишена смысла).
Один из таких путей, как изложено в первой части статьи, – это покупка драгоценных металлов, акций компаний по их добыче и акций инвестиционных фондов, вкладывающих в этот сектор экономики. Чтобы покупать акции компаний, важно обладать специальными знаниями, постоянно следить за событиями в компаниях, акции которых куплены – быть всё время начеку, чтобы вовремя продать и купить. При инвестировании в фонды эту работу делает для инвестора управляющий фондом и его команда. Они не только выбирают акции и другие ценные бумаги для покупки, но и постоянно торгуют на бирже этими ценными бумагами – играют на изменении цены даже в течение рабочего дня. От работы всей команды зависит успешность результатов фонда. Так, по результатам 2010г., менее успешные фонды (Investors Group, Mackenzie) заработали своим вкладчикам порядка 40%, в то время как фонды с хорошим менеджментом заработали 80-90%%.
Другой путь зарабатывания на кризисе – использование заёмных средств для инвестирования. Цель Центрального Банка США – затопить мир новыми деньгами, чтобы снизить уровень государственного долга. Те, кто понимает эту игру, могут взять деньги в долг «правильно» и выгодно эти средства инвестировать. При успешном инвестировании вложения вырастут в цене и позволят не только погасить ссуды и заработать на росте, но и на экономии налогов. При этом, наибольший риск, на мой взгляд, – инвестировать в государственные облигации и недвижимость, куда бы я не советовал инвестировать. С другой стороны, само по себе инвестирование заёмных средств уже представляет собой большой риск инвестору. Но, кто не рискует,…
Инвестирование в фонды драгоценных металлов – не единственное направление, куда вкладывают средства опытные инвесторы при сегодняшнем кризисе. О других направлениях вы узнаете в следующих частях этой статьи.
Предупреждение: Статья носит информационный и образовательный характер и не учитывает уникальную ситуацию каждой конкретной семьи. Автор не несёт ответственности за ваши возможные потери при инвестировании и настоятельно рекомендует обращаться по финансовому планированию и инвестированию к своему финансовому советнику.
Михаил Арбетов, CFP, FMA
Советник по управлению финансами
Другие статьи: